SRG : l'autre récupération à la retraite — celle que bien plus de gens subissent

Mise à jour du 22 septembre : pour le trimestre d'octobre à décembre 2026, le maximum du SRG pour une personne seule augmente de 1,4 % à 1 138,89 $/mois (contre 1 123,17 $), versé pour la première fois le 28 octobre. Le test de revenu et la récupération de 50 cents décrits ci-dessous sont inchangés.

Tout le monde a entendu parler de la récupération de la SV — l'impôt de récupération qui commence à gruger la Sécurité de la vieillesse une fois que le revenu dépasse 95 323 $ (pour 2026). Beaucoup moins de gens peuvent expliquer le Supplément de revenu garanti (SRG), même si sa récupération commence au premier dollar de revenu et touche bien plus de ménages.

Le SRG est un supplément mensuel non imposable versé en plus de la SV aux aînés à faible revenu. Pour le trimestre de juillet à septembre 2026, les maximums sont :

• 1 123,17 $/mois si vous êtes célibataire, divorcé ou veuf — revenu inférieur à 22 800 $
• 676,09 $/mois chacun pour un couple dont les deux conjoints reçoivent la pleine SV — revenu combiné inférieur à 30 096 $
• 1 123,17 $/mois si votre conjoint ne reçoit ni la SV ni l'Allocation — revenu combiné inférieur à 54 624 $

Ce maximum pour personne seule représente environ 13 500 $ par année, non imposés. Comme la SV, les montants sont réindexés chaque janvier, avril, juillet et octobre.

Comment fonctionne le test de revenu

Votre SRG est établi selon votre revenu net de l'année précédente — à l'exclusion de la SV et du SRG lui-même. En gros, chaque dollar de revenu supplémentaire réduit la prestation d'environ 50 cents (davantage dans certaines fourchettes, une fois les majorations éliminées). Le RPC, les retraits de REER et de FERR, et les revenus de placement comptent tous en entier.

Le travail est la seule exception : les premiers 5 000 $ de revenus d'emploi ou de travail autonome sont entièrement exemptés, et la moitié des 10 000 $ suivants l'est aussi. Un aîné qui gagne 15 000 $ à un emploi à temps partiel n'en voit que 5 000 $ comptabilisés.

Une récupération de 50 cents équivaut à un taux d'imposition effectif d'environ 50 % — plus élevé que ce que paient la plupart des hauts salariés. C'est pourquoi le compte d'où provient un modeste dollar de retraite compte autant.

La conséquence : le CELI d'abord

La récupération traite les retraits de façon très différente :

• Les retraits de REER/FERR comptent comme un revenu → chaque tranche de 1 000 $ peut coûter environ 500 $ de SRG, en plus de l'impôt sur le revenu.
• Les retraits de CELI ne comptent pas du tout → aucun effet sur le SRG.

Pour quelqu'un qui se dirige vers un revenu de retraite modeste, cela renverse le conseil habituel : la déduction REER économise de l'impôt à un taux bas aujourd'hui, puis le retrait est récupéré à environ 50 % plus tard. C'est la même logique que notre cadre CELI ou REER, poussée à l'extrême.

Trois façons de perdre de l'argent du SRG

1. Ne pas produire de déclaration de revenus. Le SRG se renouvelle automatiquement chaque juillet à partir de votre déclaration. Pas de déclaration, pas de renouvellement.
2. Présumer qu'on n'est pas admissible. Le seuil de 54 624 $ pour un couple (quand un conjoint ne reçoit pas encore la SV) surprend ceux qui pensent que le SRG est réservé aux plus pauvres.
3. Des retraits de FERR imprudents. Un retrait forfaitaire dans une année peut effacer entièrement l'année de prestations suivante, de juillet à juin.

Faites vos propres calculs

Ces interactions sont exactement ce à quoi sert un calculateur : le calculateur de SRG estime votre droit selon votre combinaison de revenus, et la vue du revenu de retraite montre comment le RPC, la SV, le SRG et les retraits s'empilent après impôt.

À retenir

La récupération de la SV est un problème de revenu élevé ; la récupération du SRG est un problème de revenu moyen et modeste — et elle est plus abrupte. Si un revenu de retraite près des seuils est plausible pour vous, produisez votre déclaration chaque année, privilégiez le CELI pour les derniers dollars d'épargne, et planifiez vos retraits de FERR en gardant le compteur de 50 cents à l'esprit.